Инвестиции в Rolex и Patek опережают рост S&P За последние пять лет

Цены на часы Rolex, Patek Philippe и Audemars Piguet росли в среднем на 20% в год с середины 2018 года, опережая индекс S&P 500, в то время как стоимость подержанных часов класса люкс выросла, говорится в новом отчете. Среднегодовая доходность фондового индекса S&P 500 с августа 2018 по январь 2023 года составила в среднем 8%, в то время как предложение подержанных моделей часов ведущих швейцарских брендов росло более чем в два раза быстрее, говорится в отчете Boston Consulting Group Inc. И дилер на вторичном рынке WatchBox сказал.

И это несмотря на то, что цены на некоторые подержанные модели, включая Rolex Daytonas, Patek Nautilus и AP Royal Oaks, снизились на треть с тех пор, как рынок достиг своего пика в первом квартале 2022 года. Цены на часы так называемых независимых брендов, включая FP Journe, H. Moser &Cie и De Bethune - небольшого швейцарского производителя, контрольный пакет акций которого принадлежит WatchBox, — снизились на 15% за тот же период.

В отчете часы класса люкс рекламируются как альтернативный класс активов акциям, облигациям, произведениям искусства и вину. В течение более длительного периода акции превосходили часы в качестве инвестиционного актива. Совокупный годовой темп роста индекса S&P 500 в период с 2012 по 2022 год составлял 12 процентов, в то время как продажи часов Rolex, Patek и AP в среднем составляли 7 процентов. Рост цен на часы на вторичном рынке резко ускорился во время пандемии, поскольку потребители миллениума и поколения Z, у которых нет денег и которые сидят дома, обнаружили новое дорогое хобби - коллекционирование швейцарских часов. Рост и падение стоимости криптовалют также коррелируют с ценами на подержанные часы. “Ценность и прозрачность являются движущими силами вторичного рынка, и это является фактором ликвидности”, - сказала в интервью Сара Виллерсдорф, управляющий директор и партнер BCG в Нью-Йорке. Более 60% транзакций были совершены онлайн, по сравнению с 15% новых покупок.

Хотя мужчины по-прежнему составляют большинство покупателей, число коллекционеров женского пола и молодежи быстро растет, добавила она. Компания WatchBox, базирующаяся в Филадельфии, является одним из крупнейших продавцов подержанных часов в мире, работает в США, Швейцарии и Гонконге, а ее спонсорами являются бывший игрок НБА Майкл Джордан и активист-инвестор Билл Экман.

Boston Consulting Group и WatchBox совместно профинансировали исследование потребителей, проведенное для подготовки отчета. В 2022 году вторичный рынок часов класса люкс вырос до 24 миллиардов долларов по сравнению с первичным розничным рынком, который оценивался в 55 миллиардов долларов.

Согласно прогнозу BCG, рынок подержанных часов будет расти на 9 процентов в год и достигнет 35 миллиардов долларов к 2026 году, поскольку цены будут расти, а все больше людей начнут коллекционировать часы. Независимая швейцарская аналитическая и консалтинговая компания LuxeConsult недавно спрогнозировала, что к 2033 году продажи подержанных часов класса люкс превзойдут первичный розничный рынок и составят 85 миллиардов долларов.

Сектор вторичных часов класса люкс, который часто называют “серым рынком”, активизировался в декабре, когда швейцарский гигант Rolex SA заявил, что начнет проверку подлинности бывших в употреблении часов для перепродажи через свою сеть официальных дилеров. Авторы: Имон Акил Фархат и Энди Хоффман