Galderma, принадлежащая EQT, планирует привлечь 2,3 миллиарда долларов на швейцарском листинге

Компания Galderma Group AG, занимающаяся производством средств по уходу за кожей, планирует привлечь около 2,3 миллиарда долларов в рамках одного из крупнейших в Европе листинговых проектов в этом году, что станет ключевым испытанием для регионального рынка первичного публичного размещения акций.

Согласно опубликованному в среду заявлению, IPO в Цюрихе будет включать в себя, в основном, новые акции, выпущенные Galderma, и меньшую часть существующих акций, проданных владельцами, включая EQT AB. Galderma производит кремы по рецепту врача, средства для устранения морщин и владеет брендами по уходу за кожей, такими как Cetaphil. В нем говорится, что дерматология является самым быстрорастущим рынком по уходу за собой, и компания планирует увеличить выручку на 10% в этом году. “Мы считаем себя лидерами в области ухода за собой”, - сказал исполнительный директор Флемминг Орнсков в телефонном интервью.

По отзывам инвесторов, “это очень привлекательная компания такого размера, и людям действительно нравится рост как прибыли, так и убытков”.

Это предложение стоимостью 2,3 миллиарда долларов станет крупнейшим в Европе с момента IPO Porsche AG стоимостью 9,1 миллиарда долларов в сентябре 2022 года и крупнейшим в Швейцарии с тех пор, как Landis+Gyr Group AG стала публичной в 2017 году. По словам Орнскова, это может произойти до Пасхи.

Galderma планирует использовать вырученные средства для погашения долга и инвестирования в свой нефтепровод, сказал Орнсков. EQT возглавляла консорциум, который в 2019 году приобрел Galderma за 10,2 миллиарда швейцарских франков (11,5 миллиарда долларов).

Компания рассматривала возможность IPO бывшего подразделения Nestle SA с 2021 года, но отложила планы по размещению акций после того, как в прошлом году мировой рынок IPO зашел в тупик из-за повышенной инфляции и волатильности рынков. Сейчас компании и их консультанты пользуются сохраняющимся спросом на новые акции, поскольку европейские фондовые индексы находятся вблизи рекордных значений.

Инвесторы, стремящиеся к доходности, также вынуждают фонды прямых инвестиций монетизировать больше активов. В этом месяце CVC Capital Partners объявила о листинге немецкого парфюмерного ритейлера Douglas, который может привлечь до 1,1 миллиарда евро (1,2 миллиарда долларов).

Агентство Bloomberg News сообщило, что компания Permira, занимающаяся выкупом, планирует приобрести итальянскую обувную компанию Golden Goose и немецкий клуб розничной торговли модной одеждой Best Secret. Galderma была основана в 1981 году как совместное предприятие L’Oreal SA и Nestle.

Компания, владеющая четырьмя производственными площадками, сообщила о чистых продажах на сумму около 4,1 миллиарда долларов в 2023 году, сообщается на ее веб-сайте. В линейке средств по уходу за кожей Galderma лидирует Cetaphil, которая включает увлажняющие и солнцезащитные средства для поврежденной или чувствительной кожи.

Компания также выпускает на рынок Azzalure, конкурента ботокса, который в прошлом году получил одобрение Управления по контролю за продуктами и лекарствами США на два препарата для инъекций. Один из них представляет собой дермальный филлер на основе гиалуроновой кислоты, предназначенный для увеличения объема под глазами, а другой используется для разглаживания тонких линий и морщин.

Goldman Sachs Group Inc., Morgan Stanley и UBS Group AG являются совместными глобальными координаторами IPO Galderma. Автор: Света Гопинатх.